從2002年算起，阿里巴巴已經(jīng)花了十年時間在金融領(lǐng)域“創(chuàng)業(yè)”。 高調(diào)還是低調(diào)？用阿里巴巴集團(tuán)董事局主席馬云的話說：“我們不是想高調(diào)，我們只想更開放、更透明、更承擔(dān)責(zé)任、更分享和更互動。” 姑且不談阿里的金融業(yè)務(wù)是想“推翻”還是“搖一搖”傳統(tǒng)金融機構(gòu)，馬云所建立的小微金融版圖已著實正在醞釀或即將成為一場“革命”。 金融萌芽 往前畫一根時間軸。阿里金融的最初萌芽應(yīng)該算作2002年推出的“誠信通”。 這是阿里巴巴為從事中國國內(nèi)貿(mào)易的中小企業(yè)推出的會員制網(wǎng)上貿(mào)易服務(wù)，主要用以解決網(wǎng)絡(luò)貿(mào)易信用問題，通過建立在阿里巴巴上的“攤位”直接銷售產(chǎn)品、宣傳企業(yè)和產(chǎn)品等。 到2004年3月，阿里巴巴推出“誠信通指數(shù)”，建立了交易雙方的信用狀況量化綜合評分體系，對誠信通會員身份認(rèn)證、誠信通檔案年限、交易狀況、客戶評價、商業(yè)糾紛、投訴狀況等，納入“誠信通指數(shù)”的統(tǒng)計系統(tǒng)。 如果說“誠信通”更類似于金融中介，不久后成立的支付寶則對今后的金融支付產(chǎn)生了翻天覆地的變化。 基于淘寶網(wǎng)而建立的支付寶誕生于2003年10月18日，“支付寶的出現(xiàn)首先不是為了解決在線支付的問題，而是為了建立買賣雙方之間的信任。買家可以先把款打到支付寶，支付寶通知賣家發(fā)貨，買家收到貨后確認(rèn)收款，再由支付寶將款打給賣家。”支付寶相關(guān)負(fù)責(zé)人對《第一財經(jīng)日報》記者說。 實際上，最初的支付寶團(tuán)隊只有3個人，包括一名財務(wù)經(jīng)理、一名會計以及一名出納。現(xiàn)在，這支團(tuán)隊已經(jīng)蓬勃發(fā)展為3500人左右的獨立支付公司。 而可見的阿里巴巴與銀行在貸款方面的直接合作發(fā)生在2007年。當(dāng)時，阿里聯(lián)合建行、工行，向會員企業(yè)提供網(wǎng)絡(luò)聯(lián)保貸款，無需抵押，由3家或3家以上企業(yè)組成一個聯(lián)合體，共同向銀行申請貸款，同時企業(yè)之間實現(xiàn)風(fēng)險共擔(dān)。阿里巴巴將提交申請的會員信用記錄提交給銀行，由銀行進(jìn)行風(fēng)控并提供信貸資金。 當(dāng)然，這項合作對于阿里巴巴的作用主要在于：一是吸引更多企業(yè)成為“誠信通”會員并獲得貸款；二則是建立起一整套信用評價體系與信用數(shù)據(jù)庫，以及一系列應(yīng)對貸款風(fēng)險的控制機制，并開始以自身的交易平臺優(yōu)勢幫助銀行對客戶進(jìn)行風(fēng)險控制。 很多人都記得的是，2008年金融危機爆發(fā)之時，馬云曾豪情萬丈地表示：“如果銀行不改變，那我們改變銀行。”這句話至今聽來意味深長。 與兩家國有大行的“聯(lián)姻”就在2010年戛然而止。“雙方信貸理念存在較大差異。”一位建行內(nèi)部人士對本報記者說。 回憶當(dāng)年，現(xiàn)任阿里巴巴集團(tuán)副總裁、創(chuàng)新金融事業(yè)群總裁胡曉明也坦然承認(rèn)這種差異：“我們現(xiàn)在服務(wù)的客戶平均貸款金額只有6萬多，當(dāng)年我們跟工行、建行平均的融資金額大概在200萬，這在我們眼里不叫小微企業(yè)。我們喜歡的是更小的企業(yè)，它是一個創(chuàng)業(yè)者、一個作坊、一個夫妻店，或者客戶只是一個退伍軍人，只要有信用，我們就愿意借2萬塊、5萬塊、10萬塊，這是我們喜歡做的事情。” 而這也是為何，在停止合作的同年6月，阿里巴巴集團(tuán)調(diào)整戰(zhàn)略，正式成立浙江阿里小額貸款公司。無論是市場猜測的“不歡而散、情勢所逼”也好，還是傳言的“早有預(yù)謀”也罷，阿里巴巴自謀出路成立小貸公司則勢必對之后的阿里金融產(chǎn)生重要影響。 繼2010年6月浙江小貸公司落定，重慶小貸公司緊接著成立于2011年6月，注冊資本金10億元。通過這兩家小貸公司，阿里金融在阿里巴巴B2B業(yè)務(wù)、淘寶和天貓三個平臺上分別提供訂單貸款、信用貸款兩項服務(wù)。 與此同時，多年之后的支付寶也不只是淘寶網(wǎng)的一顆棋子，非淘寶業(yè)務(wù)已經(jīng)超過半壁江山。 小微金融版圖清晰 以支付寶作為支點、進(jìn)軍整個電子商務(wù)金融的布局開始顯現(xiàn)。去年底以來，阿里巴巴集團(tuán)在金融板塊業(yè)務(wù)上的動作擲地有聲。 在集團(tuán)2012年網(wǎng)商大會上，馬云明確提出要將業(yè)務(wù)分為“平臺、金融、數(shù)據(jù)”三步走的計劃。組織架構(gòu)的整合梳理接踵而來。今年1月，阿里巴巴集團(tuán)將原來的七大事業(yè)群拆分成25個事業(yè)部，但不包括支付寶和阿里金融。 2月21日，阿里巴巴進(jìn)而宣布將原先的支付寶拆分成共享平臺事業(yè)群、國內(nèi)事業(yè)群及國際事業(yè)群，并與原阿里金融業(yè)務(wù)一道合并，“小微金融”板塊至此塵埃落定。同時，彭蕾不再擔(dān)任支付寶CEO職務(wù)，繼續(xù)擔(dān)任集團(tuán)CPO，負(fù)責(zé)集團(tuán)HR，并全面負(fù)責(zé)四個事業(yè)群組成的金融業(yè)務(wù)。 隨后2月22日，馬云在“2013亞布力中國企業(yè)家論壇”上作了關(guān)鍵詞為“革命、危機和行動”的演講，指出“電子商務(wù)不是一個技術(shù)，不是一個商業(yè)模式，它是一場革命，它是一個生活方式的變革”。 在2月26日阿里新的金融團(tuán)隊開年會議上，馬云再續(xù)“革命論”，提出阿里的金融業(yè)務(wù)要回歸金融本質(zhì)，即金融是為了解決貿(mào)易和生活過程中的問題。他并稱“阿里做的金融業(yè)務(wù)不是改革，而是一場革命，一場金融的革命。” “我們公司要做得干凈利落，技術(shù)、產(chǎn)品、服務(wù)要做得完善，我們的想法是要對這個社會有貢獻(xiàn)，讓天下沒有難做的生意，這是我們的使命。”馬云說。 僅10天后的3月7日下午，馬云在內(nèi)部郵件中宣布籌備成立阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)，負(fù)責(zé)阿里集團(tuán)旗下所有面向小微企業(yè)以及消費者個人服務(wù)的金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)，任命彭蕾為阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)(籌)首席執(zhí)行官(CEO)。 3月11日，阿里巴巴集團(tuán)又宣布任命集團(tuán)首席數(shù)據(jù)官陸兆禧擔(dān)任阿里巴巴集團(tuán)CEO，全面負(fù)責(zé)除阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)(籌)以外的所有業(yè)務(wù)。 至此，“兩個集團(tuán)”的版圖清晰呈現(xiàn)。而之前，阿里金融板塊并無實體公司，主要由位于浙江和重慶的兩家小額貸款公司作為實際操作者，所謂的“阿里金融”也只是阿里巴巴集團(tuán)內(nèi)部對旗下金融類業(yè)務(wù)的一個稱呼。 “中國不需要再多一家金融公司，但中國缺一家真正專注服務(wù)小微企業(yè)的金融服務(wù)公司。”馬云在郵件中如是寫道。 在阿里巴巴集團(tuán)的規(guī)劃中，阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)業(yè)務(wù)則將致力于讓10年后的現(xiàn)代金融透明、平等、開放和更便利，以便更好地服務(wù)未來商業(yè)和民眾生活，主要業(yè)務(wù)范疇涉及包括支付、小貸、保險、擔(dān)保等領(lǐng)域。 “這意味著阿里已經(jīng)有兩個平行的集團(tuán)，即阿里巴巴集團(tuán)和小微金融服務(wù)集團(tuán)，金融業(yè)務(wù)已經(jīng)在阿里版圖中占據(jù)非常重要的地位。”一位接近阿里巴巴的內(nèi)部人士對本報記者說，也就是說，一是阿里金融業(yè)務(wù)的重要性愈發(fā)凸顯，二則是小微金融集團(tuán)與阿里平臺屬于兩種完全不同的業(yè)務(wù)形態(tài)。 在阿里集團(tuán)平臺、金融、數(shù)據(jù)三大業(yè)務(wù)板塊，如果說平臺是阿里發(fā)展的初級階段和初期積累，那么金融和數(shù)據(jù)才是阿里未來的金礦所在。 “未來，應(yīng)該還會有其他集團(tuán)。”而上述人士所言的“其他集團(tuán)”，則很可能是阿里巴巴集團(tuán)牽頭組建的另外一塊業(yè)務(wù)——依托于阿里數(shù)據(jù)基礎(chǔ)的智能化物流集團(tuán)，其核心即是“數(shù)據(jù)”。 用數(shù)據(jù)和網(wǎng)絡(luò)“說話” 近日，在新籌建的阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)內(nèi)，原阿里金融板塊正式更名為以小微信貸為主體的“創(chuàng)新金融事業(yè)群”(下稱“創(chuàng)新金融”)。 目前，創(chuàng)新金融主要有兩大核心業(yè)務(wù)領(lǐng)域：一是面向小微企業(yè)的貸款服務(wù)，主要由兩家小貸公司完成；二則是即將面世的針對個人消費者的信用支付，則主要與商業(yè)銀行進(jìn)行合作。 “根據(jù)阿里巴巴平臺的數(shù)據(jù)，76%的小微企業(yè)融資需求在50萬元以下，所以我們通過這些客戶在平臺上的商品發(fā)布、銷售數(shù)據(jù)、供應(yīng)鏈情況及客戶評價等，為他們提供貸款。”胡曉明說。 在現(xiàn)有的中國金融系統(tǒng)中，只有約12%的小企業(yè)能夠獲得銀行貸款，“剩下的88%要么沒有抵押物，要么因為銀行貸款手續(xù)繁瑣，要么企業(yè)自身‘不是銀行的菜’。”胡曉明直言，而這些客戶則正是阿里金融業(yè)務(wù)所瞄準(zhǔn)的。 “我們就喜歡做小生意。”胡曉明接受本報記者采訪時笑言。 一位阿里金融業(yè)務(wù)相關(guān)負(fù)責(zé)人對本報記者透露，數(shù)據(jù)和網(wǎng)絡(luò)是阿里金融開發(fā)的微貸技術(shù)核心所在。即利用其天然優(yōu)勢——阿里巴巴B2B、淘寶、支付寶等電子商務(wù)平臺上客戶積累的信用數(shù)據(jù)及行為數(shù)據(jù)，引入網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)模型和在線視頻資信調(diào)查模式，通過交叉檢驗技術(shù)輔以第三方驗證確認(rèn)客戶信息的真實性，將客戶在電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò)平臺上的行為數(shù)據(jù)映射為企業(yè)和個人的信用評價，向這些通常無法在傳統(tǒng)金融渠道獲得貸款的弱勢群體批量發(fā)放“金額小、期限短、隨借隨還”的小額貸款。 當(dāng)然，這套微貸技術(shù)中也有完整的風(fēng)險控制體系。阿里金融建立了多層次的微貸風(fēng)險預(yù)警和管理體系，貸前、貸中以及貸后三個環(huán)節(jié)環(huán)環(huán)相扣，利用數(shù)據(jù)采集和模型分析等手段，根據(jù)小微企業(yè)在阿里巴巴平臺上積累的信用及行為數(shù)據(jù)，對企業(yè)的還款能力及還款意愿進(jìn)行較準(zhǔn)確的評估。同時結(jié)合貸后監(jiān)控和網(wǎng)絡(luò)店鋪/賬號關(guān)停機制，提高了客戶違約成本，有效地控制貸款風(fēng)險。 依賴該技術(shù)，原阿里金融相繼開發(fā)出阿里信用貸款、淘寶(天貓)信用貸款、淘寶(天貓)訂單貸款，這些產(chǎn)品均通過創(chuàng)新金融的兩家小額貸款公司運作。 創(chuàng)新金融提供的最近數(shù)據(jù)顯示，截至2012年底，其累計服務(wù)小微企業(yè)已經(jīng)超過20萬家，平均貸款金額在6萬~7萬元。據(jù)統(tǒng)計，這些小微企業(yè)全年平均占用資金時長為123天，實際付出的年化利率成本為6.7%。 以淘寶、天貓賣家使用最為頻繁的訂單貸款為例，其產(chǎn)品利率為日息萬分之五，2012年，訂單貸款的所有客戶平均全年使用訂單貸款為30次，平均每次貸款的使用時長為4天，以此計算，訂單貸款客戶全年的實際融資利率成本僅為6%。 換句話說，雖然阿里金融提供的小微企業(yè)貸款年化利率在18%左右，但并不鼓勵客戶借足一年，而是在已有授信額度中“隨借隨還”，讓資金更好地在不同客戶之間進(jìn)行有效運用。 這也就是阿里金融提出的“數(shù)據(jù)貸款”概念。“在2013年春節(jié)7天國定假期中，阿里金融整體發(fā)放貸款將近20萬筆，和你們一樣，我們的很多員工也在休假，但是業(yè)務(wù)操作已經(jīng)可以通過技術(shù)和數(shù)據(jù)完成信用評估，從而在網(wǎng)上隨借隨貸。”胡曉明說。 胡曉明還透露，創(chuàng)新金融單筆小微信貸操作成本為2.3元。而時下，類似銀行單筆信貸操作成本一般都在2000元上下。 龐大的用戶和交易量已是阿里金融進(jìn)行數(shù)據(jù)挖掘的基礎(chǔ)。公開數(shù)據(jù)顯示，截至2012年底，僅在阿里巴巴中國站就有5200萬注冊會員，企業(yè)會員800萬，65萬國際誠信通會員；支付寶注冊賬戶突破8億，日交易筆數(shù)峰值達(dá)到1億零580萬筆(2012年6月)。同時，入駐天貓的企業(yè)超過6萬家，淘寶賣家超過700萬家。 金融全產(chǎn)業(yè)鏈布局 當(dāng)你要用手機下載正版音樂，或在優(yōu)酷上觀看付費電影，又或者剛用了手機上的打車軟件，是否時常碰到付費不成功的情況？這些小到幾十塊錢、甚至幾塊錢的小額支付卻給生活添了不少麻煩。 阿里巴巴在金融領(lǐng)域的步伐不斷邁進(jìn)。“今天，越來越多的創(chuàng)業(yè)者通過手機做各種的生活應(yīng)用軟件，但是通過手機來提供支付工具手段卻還非常薄弱。”胡曉明說。 據(jù)統(tǒng)計，2012年全年支付寶在無線端通過跳轉(zhuǎn)手機銀行完成的支付成功率僅為38%，62%的客戶在創(chuàng)建交易后支付失敗。 阿里巴巴在其中看到了機會：即為更多手機應(yīng)用軟件的提供商提供支付通道，從而使得無線支付更加快速有效。 胡曉明透露，阿里金融“信用支付”將于4月中旬在浙江和湖南率先開放，并很快向全國范圍開放，預(yù)計今年信用支付的發(fā)放規(guī)模在4億~5億元之間。 這也是繼針對小微商戶的阿里小貸之后，阿里金融專門針對淘寶個人買家推出的消費信貸產(chǎn)品。根據(jù)淘寶用戶交易數(shù)據(jù)不同，“信用支付”授信額度從原先暫定的200~5000元向下調(diào)整為1~5000元不等，免息期最長為38天。 “我們是根據(jù)客戶需求調(diào)整了授信額度設(shè)置。”胡曉明說，而選擇浙江和湖南的原因，則因為浙江屬沿海、湖南屬中部，阿里金融需要建立兩個有對比的省份樣本，在風(fēng)險情況、客戶需求、額度計量等方面有所對比，進(jìn)而以此為借鑒盡快開放到整個全國范圍，并通過這個產(chǎn)品迅速推動移動端的各類支付應(yīng)用。 “信用支付”的使用場景目前僅限手機、平板等移動終端，暫不對PC端開放，產(chǎn)品的主要目的是要提高這一領(lǐng)域的支付成功率。 當(dāng)客戶逾期超過一個月，由阿里巴巴先行墊付，并會逐一通過短信通知、語音催收、人工催收、上門催收等方式，累計催收時間超過365天后則會進(jìn)行核銷，而客戶不誠信的行為可能會導(dǎo)致他無法再繼續(xù)使用支付寶的服務(wù)。目前信用支付僅向?qū)嵜缘闹Ц秾氂脩糸_放。 值得注意的是，此次阿里金融的“信用支付”是借助與商業(yè)銀行的合作，通過銀行資金向個人消費者提供服務(wù)，放款主體實則是銀行，同時由阿里金融和銀行共同承擔(dān)風(fēng)險，通過大數(shù)據(jù)和云計算識別風(fēng)險及管理風(fēng)險。 為此，阿里金融去年在重慶專門成立了一家擔(dān)保公司——商誠擔(dān)保公司，用以數(shù)據(jù)挖掘和識別客戶風(fēng)險，為信用支付提供擔(dān)保責(zé)任。重慶市工商局注冊信息顯示，商誠擔(dān)保公司的注冊資本金為3億元。按照國內(nèi)擔(dān)保公司最大擔(dān)保額度不超過資本金10倍算，該擔(dān)保公司能提供的額度為30億元左右。 “信用支付只進(jìn)行單向收費，費率為0.8%~1%不等。”胡曉明還說，如果商戶支持這一信用支付業(yè)務(wù)，則阿里金融向商戶收取費用；如果商戶沒有開通該業(yè)務(wù)，則會經(jīng)個人用戶允許后由消費者自行支付。收費主要用以覆蓋擔(dān)保費用、銀行費用、運營成本和稅收等。 對于“阿里金融的重心將從小貸轉(zhuǎn)向擔(dān)保業(yè)”一說，胡曉明予以否認(rèn)。他說：“我們并不認(rèn)為中國的擔(dān)保行業(yè)能夠多大程度提升金融效率，阿里成立擔(dān)保公司的初衷就是為了讓小微企業(yè)和個人消費者更為快捷地拿到貸款。” 此外，阿里還將觸角伸向保險領(lǐng)域。2月28日，保監(jiān)會網(wǎng)站發(fā)布批文，批準(zhǔn)中國平安、阿里巴巴、騰訊等9家公司發(fā)起籌建眾安在線財產(chǎn)保險股份有限公司(下稱“眾安保險”)，進(jìn)行專業(yè)網(wǎng)絡(luò)財產(chǎn)保險公司試點。該公司注冊資本為人民幣10億元，注冊地在上海。 “目前，眾安保險還在籌備階段，未來新阿里小微金融服務(wù)集團(tuán)可能會對新保險公司的籌備和運營有一些參與度。”上述阿里巴巴集團(tuán)人士對本報記者說。 至此，阿里金融在第三方支付、小額貸款、擔(dān)保、保險等領(lǐng)域的快速發(fā)展，使其金融全產(chǎn)業(yè)鏈布局呼之欲出。